自2026年9月1日起，外籍个人从外商投资企业取得股息、红利，不再适用此前的暂免个人所得税政策，而应按“利息、股息、红利所得”缴纳20%个人所得税。对有外籍自然人股东的外商投资企业而言，重点不只是税负增加，更是分红决议、股东名册、代扣申报与资金支付流程需要同步校准。
一、新规改变了什么
财政部、税务总局2026年第27号公告明确：外籍个人从外商投资企业取得的股息红利，按“利息、股息、红利所得”缴纳个人所得税，适用20%比例税率；公告自2026年9月1日起执行。同时，1994年文件中“外籍个人从外商投资企业取得的股息、红利所得暂免征收个人所得税”的规定废止。
这意味着，过去以“外籍个人+外商投资企业”为条件的股息红利免税安排已经退出。按个人所得税法，利息、股息、红利所得以每次收入额为应纳税所得额，通常不适用费用扣除。
二、适用范围：不要把政策理解得过宽
本次公告直接规制的对象有三个要素：
- 取得人是外籍个人。公告并非针对法人股东，也不等同于对所有境外投资者的统一处理。
- 支付方是外商投资企业。是否属于外商投资企业，应结合企业登记及外商投资法律制度下的实际状态判断。
- 所得性质是股息、红利。薪酬、劳务报酬、股权转让所得等，仍应分别适用各自的税收规则，不能直接套用本公告。
另须注意，个人所得税法实施条例规定，从中国境内企业、事业单位、其他组织及居民个人取得的利息、股息、红利，原则上属于来源于中国境内的所得，支付地点在境内或境外本身并不改变这一判断。涉及税收协定待遇、境外已纳税额抵免或股东身份、所得来源存在特殊情形的，应逐项核实，不宜仅按国籍作结论。
三、扣缴义务与时间节点
外商投资企业向外籍个人支付股息红利时，应履行代扣代缴义务，并在支付所得的次月15日内申报纳税。企业在分红支付环节应按20%计算并扣缴税款，再向股东支付税后金额。
如企业未扣缴税款，外籍个人原则上应在取得所得的次年6月30日前缴纳；税务机关通知限期缴纳的，应按通知期限办理。该规则不减轻企业本应承担的扣缴管理责任，企业仍可能面临税务管理与责任风险。
四、企业分红前建议完成四项核查
1. 复核股东身份和股权结构
应以最新股东名册、穿透资料、股权变更文件及企业登记信息为基础，区分外籍自然人、境内自然人、境外法人及其他主体。股权由代持、家族信托或多层SPV持有的，尤其要先厘清实际取得股息红利的主体。
2. 将税款测算纳入分红方案
董事会、股东会拟定分红金额时，应同步明确“税前分红额、代扣个税额、税后实际支付额、支付日期和扣缴主体”。若股东协议、章程或历史分红安排约定的是“净额到手”，还应审查税负承担约定，避免企业在支付后再发生争议。
3. 校准财务、税务与支付流程
财务部门不能仅按分红决议付款。建议建立“分红决议—税款测算—扣缴申报—税后支付—凭证归档”的闭环，留存股东身份证明、分红决议、付款凭证、申报资料和税款完税记录。对跨境汇款，还应提前与银行核对所需税务资料及支付文件。
4. 核查存量安排与交易文件
正在谈判的合资合同、股东协议、股权投资协议和章程，可补充或更新分红税负、代扣义务、资料配合、税收协定主张及税务争议处理条款。此前依赖该项免税政策作回报测算的项目，也应更新投资收益测算与现金流预测。
五、常见误区
误区一：外籍股东的分红一律免税。自2026年9月1日起，这一判断已不适用于外商投资企业向外籍个人支付的股息红利。
误区二：企业不扣，个人以后自己申报即可。公告已直接规定企业为支付环节的扣缴义务人；企业未扣缴并不当然免除其管理责任。
误区三：把20%理解为所有跨境税负的最终结果。20%是本公告明确的个人所得税税率。具体个案仍可能涉及税收协定待遇、境外税收、跨境支付材料以及公司法上的可分配利润等问题，应结合事实判断。
六、给企业管理者的提示
这项调整看似只影响分红时的一笔税款，实则会影响外籍股东的投资回报、公司现金流和跨境治理安排。对近期拟作利润分配、引入外籍自然人股东或进行境内外股权重组的企业，建议在付款前完成一次税务与公司治理的联动审查。
常见问题
新规从何时开始执行？
自2026年9月1日起执行。具体个案中应结合股息红利的取得及支付时点，核实适用规则。
税率是多少？
外籍个人从外商投资企业取得的股息红利，适用20%的个人所得税比例税率。
由谁申报缴纳？
通常由支付股息红利的外商投资企业代扣代缴，并在支付所得的次月15日内申报。
法律依据：《财政部 税务总局关于外籍个人股息红利个人所得税政策有关事项的公告》（财政部 税务总局公告2026年第27号）；《中华人民共和国个人所得税法》第三条、第六条、第九条、第十二条、第十三条；《中华人民共和国个人所得税法实施条例》第三条。
本文为一般法律与税务信息，不构成针对具体交易或纳税事项的意见。涉及跨境股权、税收协定或已作出的分红安排，建议在支付前结合完整资料专项核实。
